新股速遞｜譚仔今起招股入場費4212元

更新時間：10:18 2021-09-23
發佈時間：08:18 2021-09-23

經營「譚仔雲南米線」及「譚仔三哥米線」的譚仔國際（02217）今日起公開招股，招股價每股3.33元至4.17元，每手1000股，入場費4212.02元，集資最多約14億元，預計下月7日掛牌。有券商指，譚仔招股遇冷，客戶未有率先作孖展預訂，連相關查詢亦不多，但預計由於譚仔本地知名度高，料仍可錄超額認購數百倍。

　　譚仔擬發行3.35億股，集資11.16至13.97億元，下周二（28日）截止公開招股。據了解，是次發售擬引入最少3名基石投資者；國泰君安為獨家保薦人。

　　譚仔招股價每股3.33至4.17元，預計上市市值約44.6至55.9億元，比其聯席全球協調人中金報告給予估值範圍55.25至67.52億元略低。以去年度盈利計算，譚仔歷史市盈率為約15至19倍。目前大快活（00052）、大家樂（00341）及太興（06811）市盈率，分別為14.1倍、22.7倍及13.4倍。中金報告認為，譚仔在去年疫情下，仍能開分店及維持穩定收入，相信譚仔能保持在港市佔率，並能夠在中國內地、新加坡、澳洲和日本市場擴張。該行估算譚仔截至2022年3月底止財政年度收入及經調整利潤，分別按年上升39%和67%，2023財政年度則分別上漲36%及43%。

　　據譚仔招股書顯示，截至今年3月底財年，純利2.88億元，按年升50.8%；盈利大增主要因年內收到一次性政府補助和租金優惠共1.7億元，該公司已預告因疫情相關支援減少，截至2022年3月底止年度純利將按年大減。期內譚仔收益約17.95億元，按年增6.2%。

　　信誠證券聯席董事張智威表示，目前大市氣氛轉弱，加上近期半新股表現一般，將影響譚仔招股反應。該行未有接獲孖展預訂，散戶對譚仔認購反應冷淡，但該行仍預留150億元孖展額備戰，相信譚仔挾本地知名度高，或能吸引散戶小注認購，料超購數百倍。他指，由於市況不穩，散戶毋須急於首日認購，可視乎孖展反應再決定以現金或孖展認購。

　　另外，鷹瞳科技已通過港交所（00388）上市聆訊，市傳擬集資3至5億美元（約23.4至39億港元）。